金马国受外敌欺侮，国王知铜狮国飞鸾公主仰慕其子金振邦，遭邦往结秦晋，以求借兵保国。邦却与爱人赵媚娘扮作侍卫宫娥，由媚兄定中佯装王子，欲蒙混过关。惟中破绽百出，鸾即令成婚，更命将军彭桂明杀媚兄妹；中为保性命，亦以媚嫁明。邦、媚误会对方贪新忘旧，各自潜逃回国，至鸾、明将他们逮住，邦竟争先杀媚。媚引颈待刎，中痛陈妹妹屈辱，三人始知错怪红颜，愿收起利剑。鸾助金马国退敌后，邦、媚亦终成眷属。