济公在杭州灵隐寺出家，寺院广亮对济公不听管教十分恼火，竟于济公夜宿大悲楼时派人放火。楼毁人却在，广亮限济公重建大悲楼，否则用火烧死。济公依然我行我素，在寺中即饮酒嬉戏，在寺外则扶危济困。董大宏欲赎女儿，银子被偷，欲上吊自杀，济公将其救下。绅士赵文会之母病重，友人苏北山邀名医为其诊治。济公强入赵家救治，赵母顿愈。济公观苏北山脸色，谓其母有难，二人急赴苏家。到后济公调戏苏母，苏母率众追至园中，所居之屋突然倒塌……